Información en Mercados y Microestructura de Mercados
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Máster Universitario en Economía de la Empresa y Finanzas/ Master in Business and Finance (Plan: 362 - Estudio: 69)
Escuela de Empresa
Coordinador/a: PENALVA ZUASTI, JOSE SEBASTIAN
Departamento asignado a la asignatura: Departamento de Economía de la Empresa
Tipo: Optativa
Créditos: 5.0 ECTS
Curso: 2º
Cuatrimestre: 1º
Requisitos (Asignaturas o materias cuyo conocimiento se presupone)
Financial Economics, Dynamic Asset Pricing, Business Economics I and II, Corporate Finance I & II
Objetivos
The student is expected to achieve a good understanding of the current issues in asset valuation, the role of information in asset pricing and decision problems, and market microstructure.
Descripción de contenidos: Programa
1 - Modelos Competitivos con Expectativas Racionales
2 - Innovación Financiera con Información asimétrica
3 - Información asimétrica y colapso de mercados
4 - Modelos con comportamiento estratégico
5 - Microestructura del mercado
AT- Equilibrio y heterogeneidad
AT- Modelos de racionalidad limitada y Behavioral finance
Actividades formativas, metodología a utilizar y régimen de tutorías
Instruction, discussion and analysis of current academic papers
Sistema de evaluación
Peso porcentual del Examen Final 40
Peso porcentual del resto de la evaluación 60
Bibliografía básica
Álvaro Cartea, Sebastian Jaimungal & Jose Penalva. Algorithmic and High-Frequency Trading . Cambridge University Press. 2015
Markus K. Brunnermeier. Asset Pricing Under Asymmetric Information: Bubbles, Crashes, Technical Analysis, and Herding. OUP Oxford. 2001
El programa de la asignatura podría sufrir alguna variación por causa de fuerza mayor debidamente justificada o por eventos académicos comunicados con antelación.
