La econometría financiera se centra en combinar técnicas financieras y estadísticas que nos ayuden a modelizar la dinámica de los precios de los activos financieros con el objeto de entender el funcionamiento de los mercados financieros. Este curso cubrirá herramientas econométricas con un nivel de sofisticación moderado y propondrá la realización de ejercicios empíricos que nos ayuden a entender su implementación y utilidad. Comenzaremos profundizando en el estudio de las principales características de los modelos de volatilidad condicional GARCH. A continuación, aprenderemos a diferenciar entre los conceptos de volatilidad, incertidumbre y riesgo, aprendiendo a manejar estos conceptos sobre un activo financiero. Finalmente, aprenderemos a estimar la volatilidad implícita de un activo financiero, su estructura temporal y la sonrisa de volatilidad. A lo largo de todo el curso se hará especial énfasis en la aplicación práctica de estos conceptos.
